Le retour des prêts hypothécaires en Argentine tente de cesser d’être une promesse et de devenir une réalité. En un peu moins de deux mois, Plus de 20 banques publiques et privées ont annoncé de nouvelles lignes pour l’achat, l’agrandissement et la rénovation de logements avec des versements modulables par UVA. Dans les entités, on parle d’un boom de consultations, mais les banques et le secteur immobilier reconnaissent qu’une plus grande stabilisation de la situation reste nécessaire. la macro pour que cette demande décoller.
Avec leurs caractéristiques propres selon chaque entité, les banques proposent à nouveau des financements à 20 ou 30 ans avec des quotas liés à l’évolution de l’inflationselon l’indice UVA (Unité à valeur ajoutée) créé dans le gouvernement de Mauricio Macri, majoré d’un taux qui varie de 3,51% à 8,5% par anen fonction de la banque et des conditions particulières de chaque crédit.
Après la série de lancements, certaines banques commencent déjà à générer les premières opérations, même si elles préviennent qu’il faudra quelques mois pour que “la roue tourne”, en raison de la logique même d’un prêt hypothécaire.
Cela nécessite plusieurs étapes en plus de préqualification crédit, surtout dans le cas de achèteoù une fois montant convenu à l’avance avec l’entité qui accorde le prêt Il faut choisir le bien à acheter.
Cependant, l’intérêt de la classe moyenne est très élevé. Dans le hipotecary Bancl’entité qui a pris les devants avec ces nouveaux prêts et a proposé un financement pour jusqu’à 250 millions de dollars pour l’achat d’une propriété et 125 millions de dollars pour l’agrandissement et la rénovation des propriétés, ils ont indiqué qu’il y avait déjà eu 115 mille simulations sur les chaînes numériques et ont été réalisés 15 mille visites dans les succursales pour avancer dans le processus.
Dans le VilleEntre-temps, un mois après l’annonce, la première opération a été achevée et la semaine dernière, elle a été décaissée. cinq nouveaux crédits supplémentaires. Le directeur de l’entité de Buenos Aires, Matias Rossia commenté dans un dialogue avec Clairon: “Nous avons vraiment eu un alluvion de consultations. Nous avons également constaté beaucoup d’intérêt. dans le quartier du Microcentre, où nous proposons un différentiel de taux de 3,5% plus UVA. Il est vrai qu’au cours des dernières semaines, après cette première poussée, le volume de croissance de ces requêtes ça a un peu ralentimais on voit que l’intérêt latent est très élevé”.
Pour sa part, José Bandindirecteur de la banque commerciale Santander Argentinea souligné que dans son entité Il y a déjà 3.200 personnes qui ont présenté la documentation nécessaire pour aller de l’avant avec l’achat de la maison. “L’attente que nous constatons ces jours-ci était celle attendue par le public cible lors de ce premier lancement, où la ligne est disponible pour les clients ayant une accréditation salariale, d’autant plus compte tenu de l’absence du produit dans l’ensemble du système financier depuis près de 5 ans. “, a-t-il déclaré. Et a ajouté: “Nous pensons qu’à mesure que les clients continuent de prendre conscience des conditions du marché et de la valeur des propriétés, ces requêtes deviendront de plus en plus des demandes concrètes.”
L’entité propose de financer jusqu’à 75% de l’achat d’une propriété, que ce soit pour une première ou une résidence secondaire, mais n’établit pas de limite sur le montant total, pour autant que le rapport revenus/charges ne dépasse pas 25 %. 70% des demandes proviennent de personnes entre 35 et 55 anset 83% des candidats sont célibataires. La grande majorité, 95%, correspond aux “revenu élevé” du portefeuille clients de cette banque et demander un financement pour un logement permanent.
Les doutes du marché
Les deux principaux facteurs garantissant qu’un plus grand nombre de personnes puissent demander un financement pour accéder au logement sont le taux de change et l’inflation.
Même si les banques prêtent des pesos, en Argentine les propriétés sont payées en dollars. Et, dans une économie où les restrictions sur les stocks et les changes persistent, l’incertitude sur ce front peut agir comme un frein.
La taxe liée à l’UVA sert à éviter que les prêts ne se « liquéfient » au fil des mois, mais avec une inflation toujours élevée Cela peut aussi être un frein pour ceux qui envisagent de se financer de cette manière.
A la mi-avril, lorsque les premières banques ont profité de ces prêts, le taux de change parallèle était stable près de 1 000 $. En un peu plus de six semaines, le bleu et les financiers ils ont augmenté d’environ 30%ce qui change l’équation pour bon nombre des premières simulations effectuées.
« En Argentine, une semaine peut équivaloir à une année en termes d’échange et avec cela Les économies pour quelque chose d’aussi vital que le logement sont diluées” a déclaré le président du Collège des Notaires de la Ville de Buenos Aires, Jorge Di Bartolo. Il a ajouté : « Gagner du temps, c’est gagner de l’argent dans une opération de 100 000 dollars, si (le prix du dollar) bouge de 200 dollars. Vous parlez déjà de 20 millions de dollars de plus. qui sont nécessaires pour clôturer une opération.
Ghisoni allemand, directeur des services bancaires commerciaux de Banco Galicia, a déclaré que l’entité avait réfléchi à une ligne de crédit « flexible » pour tenir compte de ces fluctuations de change et ne pas limiter l’accès de ses clients au crédit. “Les crédits que nous présentons Ils n’ont pas de limite de financement Et en plus, ils permettent d’ajouter jusqu’à 3 cosignataires. Ceci afin que, s’il y a une différence dans le taux de change par rapport au crédit qui a été approuvé, vous puissiez demander une prolongation de ce montant afin de ne pas manquer la propriété que vous souhaitez acheter”, a-t-il expliqué.
En Galice Plus de 10 000 demandes ont déjà été traitées, dont 50 % ont été pré-approuvées. Vendredi dernier, l’entité a finalisé la première hypothèque de cette nouvelle étape et les attentes quant à la croissance de cette ligne de crédit restent élevées. « Nous pensons que la demande s’ajustera à mesure que les variables macroéconomiques se stabiliseront. Le principal facteur analysé par les clients est la relation entre le revenu et l’inflation. Mais si vous regardez les longs délais, en général salaires et inflation vont toujours de pair“.
Ghisoni a assuré qu’« en Argentine, les prêts hypothécaires représentent à peine 0,4% du PIB, alors que dans la région la moyenne est de 30% du produit. Les opportunités et le potentiel de croissance sont donc énormes. »
En ce sens, l’économiste Juan Pablo Ronderosassocié et fondateur du cabinet de conseil MAP, a déclaré : « En Argentine, la demande de prêts hypothécaires est pratiquement infinie. il n’y a pas de financement à long terme et même si l’offre des banques commence à apparaître, il semble que les conditions ne soient toujours pas réunies pour que l’offre et la demande se rencontrent au même point. Et ce n’est pas la faute des banques : même l’économie ne dispose pas des éléments pour que ces crédits soient attractifs dans une perspective à moyen et long terme”.
Il a ajouté : « Il n’y a toujours pas de monnaie stable et l’inflation reste encore trop élevée pour pouvoir penser à un boom de ces crédits. L’inflation doit chuter à un niveau annuel à un chiffre, libérer les stocks, lever l’incertitude due aux sauts de dévaluation. pour que ce dispositif décolle réellement et soit attractif.
Les attentes sont très élevées tant du côté des banques que du secteur immobilier. Ils affirment que, malgré les doutes liés au contexte macro, c’est le bon moment pour acheter une propriété. Et au fond, tout le monde est d’accord sur les conditions actuelles du marché : « Les prix sont très déprimés : Ils sont aujourd’hui 25% en dessous de leur dernier pic, en mars 2018.. À mesure que les salaires commencent à augmenter par rapport à l’inflation, nous allons assister à une consolidation de cette demande”, disent-ils.
